Bond issue cost也是USCPA考試中的常考考點，今天高頓網(wǎng)校USCPA小編就來為大家簡單介紹一下什么是債券發(fā)行成本。
債券發(fā)行成本一般包括了promoter cost, print fee, underwriter fee, register fee 等(打印費，承銷費，注冊費等手續(xù)費).
債券發(fā)行成本是一項遞延費用(deferred charge)，并在債券發(fā)行后的期間內(nèi)(remaining life of bond) 內(nèi)直線法攤銷(over a straight-line basis)。
注意：如果債券的發(fā)行時間晚于債券的起始計息日（如:on Nov 1st issue bonds dated Oct 1st），那么計算應付利息和利息費用需要考慮起始計息日到發(fā)行時間這段期間，但攤銷發(fā)行成本不需要考慮這段時間。
什么是債券發(fā)行成本
債券發(fā)行成本是指發(fā)行人在發(fā)行債券地程中的支出的與發(fā)行活動相關(guān)的費用。
債券發(fā)行成本的內(nèi)容
具體來說，債券發(fā)行成本主要包括以下內(nèi)容：
1、證券印制費。是指證券在印刷制作過程中支出的費用。包括紙張費、設計費、制版費、油墨費、人工費等。
2、發(fā)行手續(xù)費。是指發(fā)行人因委托金融中介機構(gòu)代理發(fā)行證券所支付的費用。決定和影響證券發(fā)行手續(xù)費高低的因素主要有發(fā)行總量、發(fā)行總金額、證券發(fā)行人的信譽等。
3、宣傳廣告費。為了擴大證券發(fā)行人自身的社會影響和在商界的知名度，使廣大社會公眾更多更充分更全面地了解發(fā)行人，加深社會公眾對發(fā)行公司的印象，必須做大量的宣傳、廣告工作。宣傳廣告費用因發(fā)行人的社會知名度、宣傳廣告的形式和范圍以及證券發(fā)行量不同而不同。
4、發(fā)行價格與票面面額的差額。發(fā)行價格是發(fā)行證券時出售給投資者所收取的價格，而券面面額則是印刷在債券票面上的金額。在一般情況下，發(fā)行價格低于票面面額，這時，發(fā)行價格低于票面面額的差額也是構(gòu)成證券發(fā)行成本的一個要素。
5、律師費。發(fā)行證券時需支付的因聘請律師處理有關(guān)法律問題的費用。
6、擔保抵押費用。如果企業(yè)發(fā)行的債券為保證債券，就需要第三者以自己的財產(chǎn)提供擔保。由于擔保人承擔了發(fā)行人到期如果無力歸還債券時由其償付本息的責任，因此，發(fā)行債券的企業(yè)就需要根據(jù)擔保額支付一定比例的擔保費用。
7、信用評級和資產(chǎn)重估費用。企業(yè)在發(fā)行債券時，一般都會自動向信用評級機構(gòu)申請評定信用等級，以利證券的發(fā)行。信用評級費用一般與發(fā)行額無關(guān)，通常按評定次數(shù)計算。
8、其他發(fā)行費用。是指給投資者提供的其他實惠，如免費或優(yōu)惠提供商品、贈送紀念品、免費旅游、有獎銷售等。