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2024年FRM考試科目及內(nèi)容？和CFA對比有什么不同？FRM和CFA是金融領(lǐng)域中比較知名的兩個專業(yè)資格認證。這兩個證書都在金融行業(yè)擁有很高的聲譽，都是非常有價值的證書。然而，F(xiàn)RM和CFA之間存在一些差異，這些差異可能會影響個人的職業(yè)規(guī)劃和選擇。下面將對FRM和CFA進行簡單對比，方便各位小伙伴選擇合適的證書報考。
一、2024年FRM考試科目及內(nèi)容
FRM一級主要考試內(nèi)容
（一）風險管理基礎(chǔ)、風險管理的作用、基本風險類型、測量和管理工具、風險管理的創(chuàng)造價值、現(xiàn)代資產(chǎn)組合理論、資本資產(chǎn)定價模型的標準和非標準、指數(shù)模型、風險調(diào)整績效測量、企業(yè)風險管理、金融災(zāi)難和風險管理失敗、個案研究、道德和德為策略的代碼
（二）定量分析、離散型和連續(xù)型概率分布、人口和樣本統(tǒng)計、統(tǒng)計推斷和假設(shè)檢驗、分療的參數(shù)估計、統(tǒng)計關(guān)系的圖形表示、單元和多元線性回歸、蒙特卡羅法、相關(guān)型估計和使用EWMA和GARCH模型的波動、波動率期限結(jié)構(gòu)
（三）金融市場及產(chǎn)品、場外交易市場機制、遠期期貨掉期和期權(quán)、利率水平和利率敏感性措施、固定收益證券衍生品、利率、外匯、股票、商品衍生產(chǎn)品、外匯風險、公司債、信用等級評定機構(gòu)
（四）估值和風險模型、風險階值、期權(quán)估值、固定收益證券估值、國家和主權(quán)風險模型與管理、外部和內(nèi)部信用評級、預(yù)期和非預(yù)期損失、操作風險、壓力測試和情景分析
FRM二級主要考試內(nèi)容
（一）FRM二級考試第一部分就是市場風險管理與操作。在FRM一級中簡單介紹了一下VaR的一些基礎(chǔ)知識之后，在FRM二級中同樣考察了VaR。二級考試中，主要考察VaR的實際應(yīng)用，介紹了高級風險模型，波動率風險的管理。
（二）信用風險一直是?？嫉膬?nèi)容，2023年的考綱和之前相比變化不大，主要還是考察信用風險分析，違約風險的度量和統(tǒng)計，信用風險衍生品和結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品。在這部分，公司債券的考察較多，因此也有相關(guān)的計算，考生需要牢記相關(guān)的公式。
（三）操作風險今年考察的內(nèi)容很多，從考綱來看，變化也是最大的，因此考生需要重視這一部分的復(fù)習(xí)。新增的考點中，流動性風險就是其中之一，而這其中也提及了VaR方法與流動性風險的關(guān)聯(lián)。其他考點也是往年常考內(nèi)容，例如企業(yè)風險管理，RAROC，巴塞爾協(xié)議等等。這部分需要記憶的內(nèi)容很多，還是重在理解。
（四）雖然和前面幾個部分相比，風險管理和投資管理這一部分只占了15%的內(nèi)容，但是這部分也是常出計算題的部分。主要考察投資組合管理，風險對沖等等?？忌鷤冃枰私馊绾螛?gòu)建組合，如何監(jiān)控風險，如何分析。對于相關(guān)的公式，需要熟記。
（五）“流動性風險的測量“,“資產(chǎn)負債管理“,“流動性轉(zhuǎn)移定價“,“應(yīng)急資金計劃“和“流動性風險管理“等。
（六）這一部分和時事關(guān)系密切。就是把風險管理的只是應(yīng)用到實踐中來。此前次貸危機爆發(fā)時，相關(guān)的內(nèi)容考察就較多，因此考生們在空閑時可以關(guān)注一下財經(jīng)新聞。這部分考察內(nèi)容有：基準利率，全球金融市場流動性，交易中的風險，公共信息安全等等。
二、FRM和CFA考試比較
二、FRM和CFA考試比較
CFA考試共有十門科目：
1、道德與職業(yè)行為標準（Ethics and Professional Standards）
2、定量分析（Quantitative）
3、經(jīng)濟學(xué)（Economics）
4、財務(wù)報表分析（Financial Statement Analysis）
5、公司理財（Corporate Finance）
6、投資組合管理（Portfolio Management）
7、權(quán)益投資（Equity Investments）
8、固定收益投資（Fixed Income）
9、衍生工具（Derivatives）
10、其他類投資（Alternative Investments）
CFA一級的考試內(nèi)容涵蓋了金融從業(yè)者應(yīng)該具備的金融學(xué)知識，而且具有很高的實操性，包括估值，統(tǒng)計，還有證券、基金等行業(yè)常識，投資評估及管理方面的工具及基礎(chǔ)概念都能掌握到。
CFA二級涵蓋了財務(wù)分析技術(shù)、定量分析、資產(chǎn)評估工具、經(jīng)濟學(xué)上的宏觀、微觀分析等等，通過二級考試后，考生的金融專業(yè)訓(xùn)練相對完備，知識齊備，對工作實操上的幫助非常大。
CFA三級考試內(nèi)容為前兩級內(nèi)容的綜合總結(jié)。形式為分為兩個部分，上午部分包括簡答題和計算題兩大類，下午為44道選擇題，要求考生熟知資產(chǎn)定價和投資績效分析，能夠獨立撰寫投資報告，考試形式是按照例文要求分析投資績效，獨立撰寫投資分析報告。
三、FRM和CFA考試比較
首先，F(xiàn)RM和CFA針對的職業(yè)方向有所不同。 FRM更加專注于風險管理領(lǐng)域，涉及市場風險、信用風險、操作風險、法律合規(guī)等方面；而CFA則更關(guān)注投資領(lǐng)域，涉及投資組合理論、股票、債券、衍生品、定量分析等方面。
其次，F(xiàn)RM和CFA在考試難度上也有所區(qū)別。雖然兩個考試都非常具有挑戰(zhàn)性，但是CFA被廣泛認為是更加難以通過的認證之一。根據(jù)官方數(shù)據(jù)，2019年CFA考試的全球通過率僅為42％，而FRM的全球平均通過率略高于50％。
另一個區(qū)別是，F(xiàn)RM和CFA持證人的職業(yè)前景也略有不同。雖然兩個認證都可以幫助金融專業(yè)人員獲得更好的職業(yè)機會和更高的薪資水平，但CFA持證人相對更容易進入投資銀行、基金公司等投資領(lǐng)域的高級職位；而FRM持證人則更容易進入銀行、保險公司、風險管理咨詢公司等風險管理領(lǐng)域的高級職位。
最后，F(xiàn)RM和CFA的學(xué)習(xí)成本也有所不同。由于FRM考試的內(nèi)容更為專業(yè)，因此其學(xué)習(xí)成本相對較高。而CFA雖然難度較高，但主要是對知識的考察，相對來說更加注重理論和概念的掌握。
綜上所述，雖然FRM和CFA在某些方面存在差異，但它們都可以幫助金融專業(yè)人士提高技能和知識，增強職業(yè)競爭力。選擇哪個認證取決于個人興趣、職業(yè)方向、時間和精力等因素。無論選擇哪個認證，都需要付出巨大的努力和時間來備考，并且需要不斷學(xué)習(xí)和更新知識才能保持競爭力。
