持有至到期投資
持有至到期投資,是指到期日固定、回收金額固定或可確定,且企業(yè)有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)。
(一)到期日固定、回收金額固定或可確定
“到期日固定、回收金額固定或可確定”是指相關(guān)合同明確了投資者在確定的期間內(nèi)獲得或應(yīng)收取現(xiàn)金流量(例如,投資利息和本金等)的金額和時間。因此,從投資者角度看,如果不考慮其他條件,在將某項投資劃分為持有至到期投資時可以不考慮可能存在的發(fā)行方重大支付風(fēng)險。其次,由于要求到期日固定,從而權(quán)益工具投資不能劃分為持有至到期投資。再者,如果符合其他條件,不能由于某債務(wù)工具投資是浮動利率投資而不將其劃分為持有至到期投資。
(二)有明確意圖持有至到期
“有明確意圖持有至到期”是指投資者在取得投資時意圖就是明確的,除非遇到一些企業(yè)所不能控制、預(yù)期不會重復(fù)發(fā)生且難以合理預(yù)計的獨立事件,否則將持有至到期。
存在下列情況之一的,表明企業(yè)沒有明確意圖將金融資產(chǎn)投資持有至到期:
(1)持有該金融資產(chǎn)的期限不確定。
(2)發(fā)生市場利率變化、流動性需要變化、替代投資機會及其投資收益率變化、融資來源和條件變化、外匯風(fēng)險變化等情況時,將出售該金融資產(chǎn)。但是,無法控制、預(yù)期不會重復(fù)發(fā)生且難以確定合理預(yù)計的獨立事件引起的金融資產(chǎn)出售除外。
(3)該金融資產(chǎn)的發(fā)行方可以按照明顯低于其攤余成本的金額清償。
(4)其他表明企業(yè)沒有明確意圖將該金融資產(chǎn)持有至到期的情況。
(三)有能力持有至到期
“有能力持有至到期”是指企業(yè)有足夠的財務(wù)資源,并不受外部因素影響將投資持有至到期。
存在下列情況之一的,表明企業(yè)沒有能力將具有固定期限的金融資產(chǎn)投資持有至到期:
(1)沒有可利用的財務(wù)資源持續(xù)地為該金融資產(chǎn)投資提供資金支持,以使該金融資產(chǎn)投資持有至到期。
(2)受法律、行政法規(guī)的限制,使企業(yè)難以將該金融資產(chǎn)投資持有至到期。