投資者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的厭惡感越強(qiáng)，證券市場線的斜率降低，怎么理解？

其他回答

• d同學(xué)
  如何理解“風(fēng)險(xiǎn)厭惡感的加強(qiáng)，會(huì)提高證券市場線的斜率”？
  • 蘇老師
    證券市場線的斜率＝平均股票的要求收益率－無風(fēng)險(xiǎn)收益率。風(fēng)險(xiǎn)越高，要求獲得補(bǔ)償就越大，風(fēng)險(xiǎn)厭惡感的加強(qiáng)會(huì)在主觀意識(shí)上提高風(fēng)險(xiǎn)程度，從而提高要求獲得的補(bǔ)償。之所以說風(fēng)險(xiǎn)厭惡感的加強(qiáng)會(huì)提高證券市場線的斜率，是因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)厭惡感的加強(qiáng)會(huì)提高平均股票的要求收益率，但是不會(huì)提高無風(fēng)險(xiǎn)收益率。
• 凱同學(xué)
  市場風(fēng)險(xiǎn)溢酬反映了市場整體對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的厭惡程度，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)越是厭惡和回避，市場溢酬的數(shù)值越大越好請(qǐng)問這句話怎么理解，我沒有懂
  • 吳老師
    市場風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)=RM-RF=市場的平均收益-無風(fēng)收益率。這個(gè)差額就是表示比無風(fēng)險(xiǎn)收益率多出的為風(fēng)險(xiǎn)而支付的多的收益率【溢酬】。 投資者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)越厭惡，說明他對(duì)風(fēng)險(xiǎn)很敏感，你給他的溢酬要越多，他才會(huì)考慮投資這個(gè)方案。 如果投資者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)不厭惡，你給他的溢酬少，他也可能會(huì)接受。
• a同學(xué)
  請(qǐng)教一下為啥投資者越厭惡風(fēng)險(xiǎn)，必要收益率越高呢
  • 張老師
    你好 你好，因?yàn)樗憛掞L(fēng)險(xiǎn)，所以他要求的報(bào)酬就高
  • a同學(xué)
    風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬不是成正比例嗎，她討厭風(fēng)險(xiǎn)，不是選擇風(fēng)險(xiǎn)低的嗎，報(bào)酬不是相應(yīng)也低嗎
  • 張老師
    你好 是的? 所以選擇高風(fēng)險(xiǎn)的報(bào)酬 要求就高 選擇低風(fēng)險(xiǎn)的報(bào)酬 就低
  • a同學(xué)
    不是老師，我就想問一下，就是他不是討厭他就是厭惡風(fēng)險(xiǎn)，它是不是就選擇那厭惡風(fēng)險(xiǎn)？那是他是選擇什么風(fēng)險(xiǎn)高的還是風(fēng)險(xiǎn)低的。 我這邊理解的就是他討厭風(fēng)險(xiǎn)，他選擇那個(gè)風(fēng)險(xiǎn)低的，所以說他那個(gè)報(bào)仇也就低。
  • 張老師
    你好 他高討厭風(fēng)險(xiǎn) 在投資時(shí)會(huì)選擇風(fēng)險(xiǎn)低的投資