代表人物：鄭拓，現(xiàn)任一家合資基金公司的基金經(jīng)理助理

　　考證費(fèi)用：2～3萬元

　　考證步驟：要通過三級(jí)考試，在金融分析、投資管理和證券分析等方面三年以上的工作經(jīng)驗(yàn)，滿足CFA協(xié)會(huì)的會(huì)員資格要求，其中很大部分是職業(yè)行為和道德準(zhǔn)則要求，前后至少要三年時(shí)間。

　　證書“含金量”：拿證前為基金公司行業(yè)研究員，現(xiàn)升職為基金經(jīng)理助理，目前年薪20余萬元（年終獎(jiǎng)未計(jì)）

　　從MBA到CFA

　　說起來，鄭拓的職業(yè)經(jīng)歷也算是“非典型”。

　　2003年7月，當(dāng)時(shí)35歲的鄭拓剛剛拿到芝加哥大學(xué)的MBA，帶著美國的所有家當(dāng)，重新回到闊別已久的上海，照他自己的話說就是“繞了個(gè)巨大的圈子又回來了”。這一次，他把目光投向了基金行業(yè)——屬于他喜歡的投資行當(dāng)，無疑又是朝陽行業(yè)。

　　他很輕松地通過重重篩選進(jìn)入一家合資基金公司，最初的職位是行業(yè)研究員，研究領(lǐng)域包括電子、通訊、采掘、電力、建筑以及綜合板塊。9個(gè)月以后，鄭拓由于表現(xiàn)出色，肩上重?fù)?dān)的砝碼也不斷增加，慢慢的，他的領(lǐng)域從單純的研究向投資鋪展，發(fā)揮才能的天地顯得更加廣闊。進(jìn)入公司兩年不到的時(shí)間，他已經(jīng)晉升為該基金公司某基金的基金經(jīng)理助理了。

　　而事實(shí)上，誰又能想到，鄭拓最初是從復(fù)旦大學(xué)法律系畢業(yè)的呢？1990年，從大學(xué)剛畢業(yè)的鄭拓風(fēng)華正茂。*9份工作，他選擇了一家外貿(mào)公司，工作出人意料的枯燥乏味，令鄭拓?zé)o法忍受。很快，他轉(zhuǎn)行進(jìn)入當(dāng)時(shí)頗有名氣的君安證券，從事投資。再后來，他移民加拿大，在那里開設(shè)了自己的創(chuàng)投公司，再后來，鄭拓重新回到了學(xué)校，而且是令人羨慕的芝加哥大學(xué)。

　　在他回到上海的一年之后，也就是2004年6月，鄭拓通過了CFA最后一級(jí)考試，正式成為了CFA家族中的一員。
 

　　行業(yè)內(nèi)最難的考試

　　“我希望CFA是我人生中的最后一次考試”，鄭拓提到CFA的時(shí)候無限感慨地說了這樣一句話。“在我們這個(gè)行業(yè)里，CFA應(yīng)該算是最難的一個(gè)考試了吧”——這是鄭拓對(duì)前一句話的注解。

　　當(dāng)初怎么想到去考CFA的?“其實(shí)我從前也不知道有CFA這個(gè)考試，是到了美國之后才聽說的”，鄭拓對(duì)此感受良多，“讀MBA的時(shí)候，我發(fā)現(xiàn)周圍的很多同學(xué)在讀MBA之前就拿到了CFA證書，也有很多人已經(jīng)通過了一級(jí)或者二級(jí)考試。CFA考試在投資行業(yè)里面，算是一個(gè)衡量你資格的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。在美國，如果想入投資行業(yè)，除非你早已名聲在外，或者有超人般的能力，多數(shù)人還是會(huì)按部就班的考CFA執(zhí)照。若想有好的發(fā)展，CFA執(zhí)照應(yīng)該是必備的”。

　　“這種巨大的壓力在國內(nèi)也許無法體會(huì)”，鄭拓解釋說，通常華爾街上比較出名的公司里，所有的員工都會(huì)報(bào)名參加CFA考試，因?yàn)樗且粋€(gè)衡量標(biāo)準(zhǔn)。如果你很多年都考不出執(zhí)照，潛臺(tái)詞就是你不敬業(yè)，或者根本就是能力有問題。當(dāng)然是否需要持有CFA執(zhí)照，沒有任何一家公司有硬性規(guī)定，但隱形的壓力無處不在。鄭拓舉了個(gè)例子，如果某個(gè)分析師參加兩、三次CFA二級(jí)考試都通不過，就算公司未有任何責(zé)怪之意，但他自己還是會(huì)選擇走人——這就是無形的壓力。

　　國內(nèi)的CFA大多聚集于基金公司，現(xiàn)在公司也會(huì)鼓勵(lì)大家參加CFA考試，不過整體來說CFA還不成氣候，也并未成為強(qiáng)勢(shì)推廣的標(biāo)準(zhǔn)。“對(duì)本身經(jīng)歷不鮮亮的人來說，CFA能做一塊求職敲門磚，不過對(duì)于有行業(yè)工作經(jīng)驗(yàn)的人就未必是必然的籌碼了。”鄭拓說。而且有一點(diǎn)必須澄清，即使在美國，你拿到CFA也并不意味著你的薪水立刻就能比別人高。同等職位的兩個(gè)人，一個(gè)是CFA，一個(gè)不是，收入仍然相當(dāng)。“但是很多年以后，差距會(huì)逐漸顯現(xiàn)，有CFA執(zhí)照的人可能升遷的機(jī)會(huì)更多。”——這就是差異。

　　基于此，有志于投資行業(yè)的鄭拓，開始了他長達(dá)三年的CFA旅程。
 

　　考證后獲益非淺

　　“考CFA的過程本身，學(xué)到很多東西，也受到很多啟發(fā)”——這是整個(gè)談話中，鄭拓反復(fù)提及的一句話。

　　“盡管美國和中國的很多情況不盡相同，法律監(jiān)管體系不同，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則不同，市場(chǎng)體系不同，但我不得不說CFA考試?yán)锩娴暮芏鄡?nèi)容，對(duì)我現(xiàn)在的工作相當(dāng)有啟發(fā)，甚至值得我們中國整個(gè)基金行業(yè)借鑒。CFA于我的意義更多的在于拓展視野。”他舉例說，CFA職業(yè)操守里明確的規(guī)定，在推銷某個(gè)基金的時(shí)候，必須向客戶提供準(zhǔn)確而且完整的信息，絕對(duì)不能誤導(dǎo)。因此，你必須把你們公司過去10年以來，和該基金特點(diǎn)類似的所有基金的表現(xiàn)告訴你的客戶，而不是僅僅把表現(xiàn)*4的那個(gè)基金，或者過去幾個(gè)月中表現(xiàn)較好的那個(gè)基金拿來做類比，這點(diǎn)和國內(nèi)不同。而CFA的教科書也會(huì)告訴你，什么時(shí)候可以收禮物，多少錢以下的禮物可以收，而某些存在利益瓜葛的情況下，不能接受禮物。

　　技術(shù)性的問題，比方如何判斷一個(gè)公司的價(jià)值，如何做投資組合等等，CFA提供了一個(gè)系統(tǒng)而且范圍寬廣的學(xué)習(xí)平臺(tái)。鄭拓毫不諱言自己從中“增加了信心。”“說到底，做好投資靠的是理性的思維方式和穩(wěn)定的心理素質(zhì)。簡單的說，你對(duì)一個(gè)公司的看法，好或者不好，源于你的思維方式，而一個(gè)你認(rèn)為好的公司別人都不買，或者一個(gè)你認(rèn)為不好的公司別人都買，到底買還是不買，這時(shí)候就看你的心理素質(zhì)，而這一切我以為來源于信心，CFA就是信心的一部分”。

　　而且，作為一個(gè)行業(yè)客觀標(biāo)準(zhǔn)，鄭拓覺得“CFA”在和海外投資者交流的時(shí)候，更易受認(rèn)可。“外國人對(duì)CFA都很了解，一聽說你是CFA，就感覺和你很有共同語言，大家在一個(gè)平臺(tái)上考慮問題，交流就比較容易。而且中國資本市場(chǎng)開放指日可待，現(xiàn)在有QFII，以后可能有QDII等等，交流是否順暢直接影響公司能否得到好的客戶，所以從長遠(yuǎn)看，CFA的含金量會(huì)增加。”

　　還有一個(gè)很重要的收獲，“成為CFA，你還會(huì)擁有一個(gè)很好的圈子，CFA的聚會(huì)活動(dòng)里能認(rèn)識(shí)很多朋友，對(duì)職業(yè)發(fā)展頗有裨益”。