在政策放寬、新三板活躍的當(dāng)下,包括證券公司在內(nèi)的機(jī)構(gòu)紛紛加入新三板金融產(chǎn)品“暗戰(zhàn)”,據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)顯示,目前已有十幾家券商設(shè)立專門的新三板基金,發(fā)力新三板股權(quán)投資。
  近期,由國資控股的華創(chuàng)證券也即將發(fā)行相關(guān)產(chǎn)品,宣布正式踏足新三板投資領(lǐng)域。華創(chuàng)證券相關(guān)負(fù)責(zé)人表示,“在新形勢下券商不能固步自封,一定要學(xué)會轉(zhuǎn)變,尋找傳統(tǒng)業(yè)務(wù)范圍之外的突破點(diǎn)。”
  市場分析人士認(rèn)為,券商敏銳的投資嗅覺,預(yù)示著新三板的投資機(jī)會來臨。
  華創(chuàng)證券布局新三板 投研團(tuán)隊(duì)功力雄厚
  作為擁有國資背景、資歷比較老的券商,華創(chuàng)證券極度看好新三板的市場機(jī)遇,并果斷發(fā)力新三板產(chǎn)品業(yè)務(wù)。華創(chuàng)證券去年組建了資本市場*9支新三板研究團(tuán)隊(duì),團(tuán)隊(duì)主要成員曾榮獲資本市場研究*6獎(jiǎng)項(xiàng)“中小市值新財(cái)富*9名”,前期的研究為華創(chuàng)證券積累了豐富的經(jīng)驗(yàn)和資源。
  “我們可以自信的說,對于新三板的理解,我們是超前于市場的。目前火爆的行情我們也不會簡單的跟風(fēng),在已經(jīng)形成了自身投資框架以及資源積累的背景下,我們進(jìn)入了收獲期和分享期,這個(gè)收獲和分享的落地點(diǎn)就是華創(chuàng)銀杏新三板1號。”華創(chuàng)證券投研團(tuán)隊(duì)負(fù)責(zé)人表示。
  上述負(fù)責(zé)人告訴記者,華創(chuàng)銀杏新三板1號即將于4月27日在華創(chuàng)證券綜合金融服務(wù)平臺上發(fā)行,該產(chǎn)品主要以定向增發(fā)及做市商的方式參與新三板投資,關(guān)注互聯(lián)網(wǎng)科技、節(jié)能環(huán)保、大健康、高端裝備等新興產(chǎn)業(yè),是一只研究驅(qū)動(dòng)型新三板投資產(chǎn)品。
  據(jù)了解,華創(chuàng)證券決定開展新三板業(yè)務(wù)主要出于兩方面原因,其一是新三板市場異軍突起,市場普遍認(rèn)為其中存在著巨大機(jī)會和光明前景;另外也是華創(chuàng)證券尋求在傳統(tǒng)業(yè)務(wù)之外的創(chuàng)新突破,豐富自身產(chǎn)品線。
  新三板點(diǎn)燃投資熱情 華創(chuàng)證券首款產(chǎn)品獨(dú)具優(yōu)勢
  自今年3月以來,新三板交易呈井噴態(tài)勢,從每天1億到目前每天沖破20億大關(guān)。新三板的賺錢效應(yīng)也隨之顯現(xiàn),越來越多的投資者開始把關(guān)注的目光投向新三板。
  在此之前,投資者接觸新三板的方式只能是自己開戶或通過投資PE基金,前者需要個(gè)人500萬以上的投資門檻,后者又面臨3-5年的封閉期。而現(xiàn)在,很多投資者可以通過購買私募、信托、券商資管產(chǎn)品等金融產(chǎn)品的方式,“繞道”掘金新三板。其中,券商產(chǎn)品憑借證券公司能夠較早接觸和篩選新三板優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目,在判斷企業(yè)價(jià)值、分析企業(yè)掛牌后被收購的可能等方面都有優(yōu)勢,受到投資者青睞。
  記者了解到,目前新三板產(chǎn)品一般要收取管理費(fèi)、托管費(fèi)、投顧費(fèi)等,三項(xiàng)費(fèi)用總和大多在2.5%左右。與同類產(chǎn)品相比,華創(chuàng)證券的首款新三板產(chǎn)品——華創(chuàng)銀杏新三板1號在費(fèi)率上具有明顯優(yōu)勢,管理費(fèi)為年化2%;托管費(fèi)為年化0.15%,無參與和退出費(fèi)用。
  另外,在同類產(chǎn)品中,華創(chuàng)銀杏新三板1號所需支付的業(yè)績報(bào)酬也處于較低水平,投資者年化收益低于10%不收取,在10%~20%之間的對超出10%的部分提取20%收益;高于20%的則對超出20%部分提取30%的業(yè)績報(bào)酬。
  新三板市場機(jī)遇是十年難得一見的機(jī)會,不少券商在做新三板培訓(xùn)時(shí)都強(qiáng)調(diào)要把握時(shí)間窗口。據(jù)了解,新三板為券商帶來的收入除了新三板金融產(chǎn)品之外,還包括推薦掛牌、衍生IPO業(yè)務(wù)、經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)以及做市商業(yè)務(wù)。券商之所以瞄準(zhǔn)新三板這塊大蛋糕,主要是看中了新三板未來的制度性紅利。
  事實(shí)上,很多證券公司都將新三板納入了自身的業(yè)務(wù)視野范圍。目前,除了華創(chuàng)證券之外,中信證券、光大證券、廣發(fā)證券、國泰君安、浙江證券等均已設(shè)立專門的新三板基金,發(fā)力新三板股權(quán)投資。這說明新三板正在成為一種理想的新領(lǐng)域,相信之后會有更多的證券公司加入到這一行列當(dāng)中。