股票期權(quán)是買方期權(quán)費最大損失，收益無限嗎？

其他回答

• H同學(xué)
  為什么說期權(quán)買方的損失有限而收益無限？急急急急?。?！
  • 李老師
    因為買方有權(quán)利而無義務(wù)。也就是說損失最多就是支付的期權(quán)費，而回收益的話，如果市場可以向答著有利的方向無限地走下去那收益就是無限的，當(dāng)然這個無限也只是理論上的，不可能真的無限，因為價格不可能低于0，也不可能無窮大。
• 菁同學(xué)
  期權(quán)的最大優(yōu)點是什么？是買方的損失有限？
  • 趙老師
    正如云旗金服介紹，對于期權(quán)交易者來說，買方與賣方部位的均面臨著權(quán)利金不利變化的風(fēng)險。這點與期貨相同，即在權(quán)利金的范圍內(nèi)，如果買的低而賣的高，平倉就能獲利。相反則虧損。與期貨不同的是，期權(quán)多頭的風(fēng)險底線已經(jīng)確定和支付，其風(fēng)險控制在權(quán)利金范圍內(nèi)。期權(quán)空頭持倉的風(fēng)險則存在與期貨部位相同的不確定性。由于期權(quán)賣方收到的權(quán)利金能夠為其提供相應(yīng)的擔(dān)保，從而在價格發(fā)生不利變動時，能夠抵消期權(quán)賣方的部分損失。
• 陌同學(xué)
  股票看跌期權(quán)賣方遭致的最大損失是什么
  • 汪老師
    最大損失是當(dāng)股價跌倒0時，這時看跌的賣方需要以執(zhí)行價格買入市價為0的股票。但這之前賣方已經(jīng)收到了買方支付的看跌期權(quán)價格。因此，損失為（執(zhí)行價格－0－看跌期權(quán)的價格）?；蛘呖梢赃@么想?？吹跈?quán)的賣方損失為： max( 0 執(zhí)行價格－股價)－看跌期權(quán)價格。這個式子里期權(quán)價格和執(zhí)行價格都是已知數(shù)，只有當(dāng)股價等于0時，這個式子才能取到最大值。
    看跌期權(quán)又稱賣權(quán)選擇權(quán)、賣方期權(quán)、賣權(quán)、延賣期權(quán)或敲出?？吹跈?quán)是指期權(quán)的購買者擁有在期權(quán)合約有效期內(nèi)按執(zhí)行價格賣出一定數(shù)量標(biāo)的物的權(quán)利，但不負(fù)擔(dān)必須賣出的義務(wù)。認(rèn)沽權(quán)證就是看跌期權(quán)，具體地說，就是在行權(quán)的日子，持有認(rèn)沽權(quán)證的投資者可以按照約定的價格賣出相應(yīng)的股票給上市公司。