我國中小企業(yè)在發(fā)展過程中一直存在一些問題,他們主要靠自我完成原始資金的積累,導(dǎo)致了資本小、底子薄等困擾。如何才能把企業(yè)做大?中小企業(yè)的硬傷又主要體現(xiàn)在哪些方面呢?高頓網(wǎng)校CMA小編就來分析一下。
中小企業(yè)財(cái)務(wù)管理四大硬傷
一、中小中小企業(yè)的信用管理能力低下,同時(shí)中小企業(yè)對(duì)資金的需求量具有數(shù)額不大,但次數(shù)頻繁、隨機(jī)性大的特點(diǎn),造成了融資成本的增加并使融資更加復(fù)雜化。
二、高頓管理會(huì)計(jì)研究中心的王老師認(rèn)為,我國中小企業(yè)現(xiàn)階段的公司財(cái)務(wù)治理結(jié)構(gòu)大部份不盡完善,財(cái)務(wù)報(bào)表不規(guī)范,不能及時(shí)給企業(yè)提供各種反映企業(yè)資金的流動(dòng)性、盈利性和安全性的具體信息。
三、部分中小中小企業(yè)存在著重復(fù)建設(shè)、資金使用效率低下和盲目投資現(xiàn)象,資產(chǎn)負(fù)債較高,企業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn)較大。
四、目前我國大部分小型中小企業(yè)老板是總經(jīng)理,老板娘是財(cái)務(wù)總監(jiān),資金是左口袋出右口袋進(jìn),財(cái)務(wù)管理人員的主要職責(zé)是記帳、報(bào)銷、統(tǒng)計(jì)、盤點(diǎn)、做報(bào)表、報(bào)稅、辦社保和發(fā)工資,財(cái)務(wù)管理家族式色彩濃,財(cái)務(wù)制度不規(guī)范,財(cái)務(wù)人員素質(zhì)不高,財(cái)務(wù)管理水平較低。
現(xiàn)階段中小企業(yè)財(cái)務(wù)管理的轉(zhuǎn)型,決定企業(yè)財(cái)務(wù)資源配置的取向和模式,影響著企業(yè)資金運(yùn)轉(zhuǎn)的流向和效率。中小企業(yè)總的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略思想應(yīng)著眼于企業(yè)未來戰(zhàn)略的發(fā)展,充分考慮行業(yè)的業(yè)態(tài)、經(jīng)濟(jì)圈的增長速度、企業(yè)的發(fā)展階段、企業(yè)的運(yùn)營模式和企業(yè)自身的財(cái)務(wù)特征,并以財(cái)務(wù)為最終導(dǎo)向進(jìn)行管理決策。
長三角民營企業(yè)管理培訓(xùn)咨詢機(jī)構(gòu)認(rèn)為,現(xiàn)階段中小企業(yè)財(cái)務(wù)管理的轉(zhuǎn)型,主要有以下三點(diǎn)措施:
資本結(jié)構(gòu)
中小企業(yè)資本結(jié)構(gòu)的重要性,可與企業(yè)組織結(jié)構(gòu)的重要性相媲美。與企業(yè)運(yùn)營相得益彰的資本結(jié)構(gòu)不僅僅會(huì)直接影響企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),而且還關(guān)系到企業(yè)的籌資能力。如果企業(yè)的負(fù)債比例越大,則財(cái)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)越高,特別是在全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)的影響,企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益不佳的情況下,就會(huì)越容易產(chǎn)生財(cái)務(wù)危機(jī),進(jìn)而引發(fā)企業(yè)破產(chǎn)。同時(shí),負(fù)債比例過大,籌資能力必然減弱,進(jìn)而影響到企業(yè)的新鮮血液補(bǔ)給。所以中小企業(yè)能否保持合理的資本結(jié)構(gòu)對(duì)企業(yè)發(fā)展至關(guān)重要,而保持合理科學(xué)的資本結(jié)構(gòu)須重視:
*9,中小企業(yè)在創(chuàng)業(yè)初始階段,應(yīng)做到多大的碗裝多少水,根據(jù)自己的資本實(shí)力,科學(xué)合理地確定企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略,做到企業(yè)規(guī)模與資本結(jié)構(gòu)相匹配,盡量避免因企業(yè)發(fā)展規(guī)模與資本實(shí)力不相稱而造成負(fù)債過多、風(fēng)險(xiǎn)增大的情況。企業(yè)在發(fā)展過程中也應(yīng)時(shí)刻注意資本負(fù)債比例的協(xié)調(diào),這時(shí)候,《資產(chǎn)負(fù)債表》就顯得尤為重要。
第二,實(shí)施有利于企業(yè)積累的股東利潤分配政策,采取多留少分,將更多的稅后利潤積累下來,充實(shí)資本,使企業(yè)得到更快速的發(fā)展。當(dāng)然,在企業(yè)贏利能力強(qiáng)、業(yè)務(wù)穩(wěn)定的情況下,企業(yè)適度舉債,充分發(fā)揮財(cái)務(wù)杠桿作用,也會(huì)更有利于企業(yè)的發(fā)展。但這一前提必須是增強(qiáng)企業(yè)的信用管理能力。
資金管理
營運(yùn)資金管理,提高資金使用效率,是中小企業(yè)從管理要效益的重要手段,為了有效地管理中小企業(yè)的營運(yùn)資金,必須研究一下企業(yè)營運(yùn)資金的特點(diǎn),以便有針對(duì)性地進(jìn)行企業(yè)資金鏈之流量與流向的管控。企業(yè)營運(yùn)資金一般具有如下四個(gè)特點(diǎn):
*9,周轉(zhuǎn)時(shí)間短。根據(jù)這一特點(diǎn),說明營運(yùn)資金可以通過短期籌資方式加以解決。
第二,非現(xiàn)金形態(tài)的營運(yùn)資金如存貨、應(yīng)收賬款、短期有價(jià)證券容易變現(xiàn),這一點(diǎn)對(duì)企業(yè)應(yīng)付臨時(shí)性的資金需求有重要意義。
第三,數(shù)量具有波動(dòng)性。流動(dòng)資產(chǎn)或流動(dòng)負(fù)債容易受內(nèi)外條件的影響,數(shù)量的波動(dòng)往往很大。
第四,來源具有多樣性。營運(yùn)資金的需求問題既可通過長期籌資方式解決,也可通過短期籌資方式解決。僅短期籌資就有:銀行短期借款、短期融資、商業(yè)信用、票據(jù)貼現(xiàn)等多種方式。
降低營運(yùn)資金在總營業(yè)額中所占的比重的有效途徑是,加速貨幣資金的周轉(zhuǎn)循環(huán)。根據(jù)貨幣資金周轉(zhuǎn)循環(huán)周期的時(shí)間長短,可以預(yù)測企業(yè)對(duì)流動(dòng)資金的需求量:
一、實(shí)現(xiàn)降低營運(yùn)資金管理,就得從存貨管理、應(yīng)收賬款管理和應(yīng)付賬款管理三個(gè)方面著手。民企治理專家曾水良認(rèn)為,對(duì)于存貨管理,一方面要加強(qiáng)銷售,通過銷售的增長來減小存貨周轉(zhuǎn)期;
二、另一個(gè)方面要通過確定訂貨成本、采購成本以及儲(chǔ)存成本計(jì)算經(jīng)濟(jì)批量,控制在存貨上占用的資金,使之最小。對(duì)于應(yīng)收賬款管理,在信用風(fēng)險(xiǎn)分析的基礎(chǔ)上,企業(yè)要制定合理的信用標(biāo)準(zhǔn)、信用條件和收賬政策;通過這些措施來鼓勵(lì)客戶盡早交付貨款,從而加速應(yīng)付賬款的周轉(zhuǎn)。高頓管理會(huì)計(jì)研究中心的Jack也指出,展延的應(yīng)付賬款的管理,一般來說,企業(yè)越是拖延付款的時(shí)間就越對(duì)企業(yè)有利,但由于延期付款可能引起企業(yè)的信譽(yù)惡化,所以企業(yè)必須通過仔細(xì)的衡量、比較多種方案后再做出決定,選擇對(duì)企業(yè)最為有利的方案。
資本經(jīng)營
在資本經(jīng)營的問題上,還有一個(gè)很容易出現(xiàn)的誤區(qū),即資本經(jīng)營就是向外擴(kuò)張,就是企業(yè)兼并,就是向社會(huì)融資,甚或轉(zhuǎn)向民間高利息借貸,實(shí)際上這些并不是真正資本經(jīng)營而是投機(jī)賭博;現(xiàn)階段中小企業(yè)的資本運(yùn)作,那就是站在戰(zhàn)略的高度對(duì)企業(yè)的一些并非不良的資產(chǎn)在含金量高時(shí)進(jìn)行出售,并借機(jī)對(duì)企業(yè)的經(jīng)營戰(zhàn)略進(jìn)行調(diào)整。
關(guān)于高頓財(cái)經(jīng)CMA
高頓財(cái)經(jīng),作為全國*5的CMA教育培訓(xùn)機(jī)構(gòu),組建了首屈一指的全職CMA講師團(tuán)隊(duì)以及超過150人的學(xué)員服務(wù)團(tuán)隊(duì),在業(yè)內(nèi)處于領(lǐng)先的位置。今年,高頓財(cái)經(jīng)與IMA協(xié)會(huì)共商中國管理會(huì)計(jì)教育的頂層設(shè)計(jì),旨在為培養(yǎng)更多具有國際視野的管理會(huì)計(jì)人才做出貢獻(xiàn)。截止到目前,高頓財(cái)經(jīng)CMA學(xué)員的考試通過率超過90%,累計(jì)培養(yǎng)的CMA人才達(dá)到5000人以上。