四位學(xué)者：中國制造業(yè)是否真的受困“死亡稅率”

作者：虞涵棋  韓聲江  蔣晨悅

中國企業(yè)的稅負到底高不高？最近經(jīng)濟學(xué)界關(guān)于這個問題的辯論可以用“白熱化”來形容。

上半年，天津財經(jīng)大學(xué)財政學(xué)科首席教授李煒光帶領(lǐng)課題組先后赴貴陽、武漢、杭州、大連等四個城市進行民營企業(yè)稅費負擔(dān)社會調(diào)查，并在11月提出“中國企業(yè)的實際稅費負擔(dān)接近40%的水平，而這對絕大企業(yè)意味著死亡”。這一結(jié)論剛一發(fā)布，便在經(jīng)濟學(xué)界激起了巨大的反響。12月中旬，福耀玻璃董事長曹德旺的一番言論可謂“火上澆油”，他在接受媒體采訪時表示自己計劃投資10億美元在美國建廠，并特別指出“中國制造業(yè)的綜合稅務(wù)比美國高35%”，認為這是中國“現(xiàn)在制造業(yè)踟躕不前”的原因之一。

那么中國企業(yè)是否真的面臨著“死亡稅率”的威脅？世界銀行統(tǒng)計出中國企業(yè)“總稅率”為68%，這一數(shù)字含金量如何？稅率給中美兩國制造業(yè)實際造成了多大的影響？筆者整理出圍繞著“制造業(yè)”和“稅負”兩個關(guān)鍵詞的8個核心問題，連線4位學(xué)者進行了解答。

這4位學(xué)者是中央財經(jīng)大學(xué)財政稅務(wù)教授樊勇；上海財經(jīng)大學(xué)公共經(jīng)濟管理系教授胡怡建；天津財經(jīng)大學(xué)財政學(xué)教授李煒光；中國社科院農(nóng)村發(fā)展研究所研究員馮興元。他們中有“死亡稅率”的提出者，也有“死亡稅率”說法的質(zhì)疑者?？梢哉f，這是一場匯集辯論正反兩方的圓桌討論。

樊勇：宏觀稅負有幾個口徑：稅收除以GDP是最小口徑；稅收加上政府收費收入是中口徑；最后大口徑還要加上社保、土地出讓金，這些在中國是比較特色的，因為社保在國外是在稅里面的，中國的社保是沒有在稅里面的。大意上講他應(yīng)該說的是第三個口徑，就是全部加起來。這以前我們有研究，現(xiàn)在也有人研究，中國不算高的，或者是中等偏上一點點，但是不是那么高的。中國是36%、37%的樣子。這是政府名義上拿過來的所有錢，正式的，有法律依據(jù)的。稅收，也就是最小口徑，可能在18%左右，近年都差不多，不會超過20%。

馮興元：計算中國的不同口徑“宏觀稅負”，需要看看“四本賬”（一般公共預(yù)算賬、社?；鹳~、政府性基金賬、國有資本經(jīng)營預(yù)算收入）以及國有企業(yè)利潤。

我們可以計算三種口徑的宏觀稅負。以2015年為例，*9種屬于窄口徑，它是一般公共預(yù)算收入與國內(nèi)生產(chǎn)總值的比例，其值為22%。第二種屬于中口徑，它是一般公共預(yù)算收入、社會保險基金收入和國有資本經(jīng)營預(yù)算收入之和與國內(nèi)生產(chǎn)總值之比，其值為35%。第三種屬于寬口徑，它是一般公共預(yù)算收入、社會保險基金收入、政府性基金預(yù)算收入和國有企業(yè)實現(xiàn)利潤之和與國內(nèi)生產(chǎn)總值之比，其值為38.5%?？紤]到以上五個因素，寬口徑的宏觀稅負約為38.5%，再加上估計2%的“三亂”收入，1.4%的CPI，最終合計約為41.4%。如果再考慮由于目前霧霾問題嚴(yán)重，或者為了迎接大型活動，有關(guān)地方關(guān)閉工廠、工地或者市場，或者限制開工開業(yè)。對于企業(yè)來說，其蒙受的損失，至少也算是一種“稅費”。這種“稅費”可以至少按GDP的1%計算。這樣得到寬口徑宏觀稅負44.4%。上述口徑還沒有考慮這么多年來各地往高虛報GDP增長率所導(dǎo)致的GDP虛增造成的宏觀稅負計算公式中GDP分母偏高問題。也沒有考慮我國2015年一般預(yù)算赤字23551億元（即赤字率達到3.48%），更沒有考慮到其它政府負債的凈增狀況。把這些因素折進去一部分，宏觀稅負就會更高。很簡單，結(jié)論是宏觀稅負總體不低。無論如何，我們要特別關(guān)注這一點，不要拿小口徑論定我國宏觀稅負輕。

胡怡建：現(xiàn)在我們沒有一個企業(yè)稅負的指標(biāo)，只有一個大概的國家總的宏觀稅負的指標(biāo)。我們總的稅收占GDP比重大概是30%不到一點。但是企業(yè)普遍反映比較重。是不是就有一個結(jié)構(gòu)上的問題。在我們國家，企業(yè)是作為繳稅主體，所以它的稅負比較重。

李煒光：宏觀稅負的官方數(shù)據(jù)是將近30%，學(xué)界一般認為將近40%，我計算2015年我國宏觀稅負在37%左右。其中企業(yè)繳納占比90%，這個數(shù)據(jù)是沒有爭議的，官方應(yīng)該也同意。

樊勇：企業(yè)承擔(dān)整個宏觀稅負的90%，我不知道他（李煒光）怎么算出來的。企業(yè)交的稅并不等于它承擔(dān)的稅。納稅人不等于負稅人。比方說企業(yè)這個東西原來賣1000元，就收增值稅170元，但是在正常情況下，這1170元，是下家買東西的人付的。稅170是企業(yè)交，但是從下家那里拿1170，企業(yè)拿1000元的銷售額。理論上是可以轉(zhuǎn)嫁的，當(dāng)然實際上也可能轉(zhuǎn)嫁不出去，所以實際情況很復(fù)雜，要看供給彈性。企業(yè)可能承擔(dān)一部分，但不可能說全部都是企業(yè)承擔(dān)。

樊勇：世界銀行的數(shù)據(jù)、《福布斯》排行榜，在指標(biāo)選取上都有很大的主觀性。世界銀行是除以利潤，宏觀稅負國際上一般都是除以GDP的。中國主要是以增值稅，間接稅為主，西方國家是以所得稅，也就是直接稅為主。所以西方國家用這個“所得”比例，也就是利潤就比較合適。用利潤作為分母的話，一個就是中國的企業(yè)利潤較少。中國企業(yè)的整體盈利水平肯定不如發(fā)達國家，高附加值的產(chǎn)業(yè)并不多。所以分母不一樣。另一個就是它現(xiàn)在用了哪一部分的企業(yè)數(shù)據(jù)也不能確定，現(xiàn)在沒有一個數(shù)據(jù)能說明中國企業(yè)利潤的整體水平，特別是一些中小企業(yè)的利潤數(shù)據(jù)基本上是沒有的，樣本的代表性可能不夠。這個指標(biāo)的客觀性是不足的，不能拿來做簡單比較。

胡怡建：世行這個指標(biāo)，就和《福布斯》的稅收痛苦指數(shù)一樣，很多時候是把企業(yè)可能收的稅的*6邊界加起來，它算出來的比例可能比較高，但是不能反映真實情況。

李煒光：如果用世界銀行世界發(fā)展指標(biāo)中的“總稅率”指標(biāo)來衡量中國企業(yè)所承擔(dān)的稅負，即用企業(yè)繳納的稅費除以凈利潤。2013年到2016年，中國企業(yè)總稅率分別為68.7%、68.5%、67.8%、68%，這個數(shù)據(jù)遠遠高于發(fā)達國家和發(fā)展中國家。而且世行這個結(jié)果并沒有將流轉(zhuǎn)稅（即增值稅）算進去。

世界銀行這個指標(biāo)中有一項叫做“勞務(wù)稅”，2016年的總稅率68%中，48.8%是勞務(wù)稅，而2016年勞務(wù)稅的世界平均水平僅為16.3%。中國是世界平均水平的3倍。很多人可能不知道什么是勞務(wù)稅，勞務(wù)稅說白了就是“五險一金”?，F(xiàn)在很多人將五險一金當(dāng)作職工福利，但其實五險一金是企業(yè)的一個稅費。在國外，只要是企業(yè)主為員工繳納的保險，這都屬于勞務(wù)稅。

樊勇：“死亡稅率”從學(xué)術(shù)上講是沒有這個詞的，實踐上也沒有。流轉(zhuǎn)稅在理論上是消費者承擔(dān)的，企業(yè)是不承擔(dān)增值稅的。大部分應(yīng)該是消費者承擔(dān)的。理論上只要企業(yè)的產(chǎn)品賣出去了，就轉(zhuǎn)嫁給消費者了。美國沒有流轉(zhuǎn)稅，沒有中間環(huán)節(jié)的稅，消費稅就是消費者承擔(dān)。營改增后，增值稅可能要占到企業(yè)稅一半左右。其他的所得稅，虧本是不用交所得稅的。企業(yè)怎么就“死亡”了呢？

胡怡建：我們必須看到企業(yè)稅里面有一個是稅，還有一個是收費。總的加起來比較高，不一定是稅本身比較高。企業(yè)收費、土地出讓金啊、社保等等加起來的各級負擔(dān)比較重。這里面就有一個關(guān)鍵性問題，是稅重還是整體負擔(dān)重？我們是減稅還是稅以外的收費？

馮興元：李煒光教授今年上半年的調(diào)研報告得出結(jié)論，“企業(yè)家認為稅收負擔(dān)很重和較重的比例達到87%。”企業(yè)的負擔(dān)是各種主觀感受的成本綜合起來的結(jié)果，包括稅費、勞動力、資金成本、產(chǎn)權(quán)問題等。企業(yè)家覺得這么稅費很多，利潤少甚至負，這種主觀感受很重要。

中國企業(yè)在利潤為負還要納稅，那是切切實實的成本，談不上轉(zhuǎn)移出去。重得經(jīng)營不下去了，談稅負轉(zhuǎn)移沒有意義。如果其它成本高了，稅負降低一點，企業(yè)就活下去了。很多企業(yè)因為總負擔(dān)重，很多產(chǎn)品就不選擇接單生產(chǎn)。這個是事實，這種感受很真實。稅負轉(zhuǎn)嫁也不是百分之百的，一般總是有部分稅負轉(zhuǎn)嫁不出去，部分稅負可轉(zhuǎn)嫁。市場競爭厲害，產(chǎn)品價格低，需求彈性低，稅負的一大部分就轉(zhuǎn)嫁不出去。對增值要納稅，17%或者其它稅率，但是企業(yè)三角債問題嚴(yán)重，貌似掙錢，如果回款出問題，就虧損了，增值稅是提前付出，沒回款也要付。虧損了也納稅，還要優(yōu)先保證員工工資的支付。

優(yōu)質(zhì)幼兒奶粉，需求剛性大，即彈性小，賣方可以加價賣出，就可以把稅負轉(zhuǎn)嫁給買方。但中國的大量制造業(yè)產(chǎn)品，供給彈性大，不容易把稅負轉(zhuǎn)嫁給買方。稅率必然是企業(yè)生產(chǎn)時要考慮的因素之一。

我國企業(yè)所得稅率25%，增值稅率*617%，如果建筑企業(yè)的進項是農(nóng)民提供的砂石料，由于農(nóng)民提供不了增值稅發(fā)票，企業(yè)進項就沒有什么抵扣的了，這個時候，增值部分傾向于營業(yè)稅額，所得稅應(yīng)征的去掉一些人員和辦公成本低于營業(yè)稅額，兩者加起來接近營業(yè)額的30%以上，這是完全可能的。這里也解釋了為什么建筑企業(yè)叫苦最厲害。

李煒光：我參考了中金公司易峘、梁紅的研究報告。他們在*7的報告中提出，“資金流量表顯示，（不包括社保繳費的）中國企業(yè)部門稅負占其稅前收入的40%以上，而美國則不到30%。盡管中國的部分間接稅理論上可以轉(zhuǎn)嫁給終端消費者，但其最初的納稅仍由企業(yè)承擔(dān)。”

而且，企業(yè)是不能將所有稅負都轉(zhuǎn)嫁出去的。除了增值稅理論上是可以轉(zhuǎn)嫁出去的，但是也不是全不能轉(zhuǎn)嫁，企業(yè)要承擔(dān)轉(zhuǎn)嫁不出去的增值稅大概占三分之一，這會影響企業(yè)的利潤。

稅負高，成本也就高了，企業(yè)理論上可以在定價環(huán)節(jié)將之轉(zhuǎn)嫁到消費者身上。但是，現(xiàn)實情況是，假如你是企業(yè)家，你能隨便定價嗎？市場上商品是有平均價格的，定價太貴了你東西能賣出去嗎？

樊勇：決定企業(yè)經(jīng)營的根本還是企業(yè)產(chǎn)品的競爭力。稅收只是個楔子，不是決定性因素，在所有國家都一樣。世界制造工廠是哪？是美國嗎？不是，是東南亞啊。曹德旺去美國建廠，不代表全世界的制造中心就在美國。為什么全球的制造重心近幾年起先向中國，后來向東南亞轉(zhuǎn)移，是因為稅嗎？現(xiàn)在遷移到東南亞，也主要是因為人工成本，這都是有公論的，不是因為稅收啊。

李煒光：當(dāng)然是存在有的企業(yè)本身競爭力不夠，利潤少不能全怪稅負多，但是稅收因素到底在影響企業(yè)競爭力中起了一個什么作用，這要具體分析了吧。如果稅負過重影響了企業(yè)不能進一步投資、創(chuàng)新，它競爭力自然也就弱了。

胡怡建：主要突出的矛盾是，現(xiàn)在有經(jīng)濟下行壓力，企業(yè)的利潤下降了，但是我們的稅收沒有相應(yīng)跟上，從而導(dǎo)致在利潤率好的時候，稅收矛盾沒有這么突出，利潤下降后這個矛盾就比較突出了。

馮興元：稅收絕對會成為決定因素，比如美國特朗普正式就任總統(tǒng)之后，*9步把所得稅降低到20-25%左右，以后慢慢繼續(xù)降稅，同時維持美國對海外企業(yè)的35%所得稅率。那么制造業(yè)在發(fā)生美國*9步稅改之后就會開始大量回流美國絕對可能。這個時候，當(dāng)然全球會跟進減稅，試圖對沖美國“新政”的影響。稅收既可能發(fā)揮決定因素，也可能被其它因素對沖。所以中央才決定在明年供給側(cè)改革中把減稅、降負、降成本聯(lián)動考慮。其實今年社保費率已經(jīng)開始允許有所松動。社會繳款在中國是政府統(tǒng)一管理，很大長度上現(xiàn)收現(xiàn)付，其實就相當(dāng)于稅收，不能不放在政府稅費之外。這與19世紀(jì)英國大量存在的合作保險或者互助保險完全不一樣。

胡怡建：他說這個，肯定有他的依據(jù)和來源。但他的依據(jù)和來源怎么算，可能就有一個口徑問題。那么到底怎么算他們的稅負，我們沒有看到計算公式。所以我們沒辦法下一個結(jié)論，他說了一個35%，這個35%是怎么來的，這是從他的直觀來看，這是從他企業(yè)的調(diào)研來看，他認為中國的企業(yè)稅比美國高，這是肯定的，但是高多少，沒看到他的計算公式和數(shù)據(jù)。從每個企業(yè)來講，沒有說稅不重的。企業(yè)希望輕稅減稅，所以會說稅負重。

樊勇：國際比較要有可比性才能比，不然不能得到一個正確的答案，在學(xué)術(shù)研究方面，比較法雖然是一種方法，但因為現(xiàn)實條件約束，我們現(xiàn)在沒有辦法與美國做一個國際比較。我們和美國的稅制結(jié)構(gòu)不一樣，具體的國情不一樣，單純從比較法得到一個結(jié)論不是很嚴(yán)謹。曹德旺說的是一個個案，他到底有多大的代表性，這是不是一個普遍的現(xiàn)象，還是值得質(zhì)疑的。

馮興元：可能啊。他作為企業(yè)家對他的投資項目是可以計算出來的。我們中國的財政學(xué)家只是遠距離觀察。

胡怡建：一個就是減少和取消行政性收費。第二是減少社保基金這元。第三就是營改增，也是減稅嘛。在減稅過程中特別重視稅制結(jié)構(gòu)。也就是我們要盡力減輕企業(yè)的稅負。因為我們現(xiàn)在的稅收重點是在企業(yè)身上。可能在商品銷售啊生產(chǎn)過程中比較重，但是在收入分配和財富積累中沒有發(fā)揮它應(yīng)有的作用。出現(xiàn)了一些財產(chǎn)、收入非常高，但是納的稅并不多；依靠生產(chǎn)績益說并不多，但承擔(dān)稅收非常多的問題。

樊勇：*9在流轉(zhuǎn)稅方面，就是增加企業(yè)的稅負轉(zhuǎn)嫁能力，盡可能把稅負轉(zhuǎn)嫁給下游。第二在所得稅方面，就是增加企業(yè)的盈利。所以這兩個因素核心依然在于提高企業(yè)的產(chǎn)品競爭力，還有改善宏觀經(jīng)濟環(huán)境。當(dāng)然必要的一些稅率、稅基的下調(diào)，也是可以考慮的。

馮興元：中國的宏觀稅負不低，“死亡稅率”或者準(zhǔn)“死亡稅率”要正視，“死亡利率”和其它致命成本因素也要關(guān)注。不在于糾結(jié)于討論個別學(xué)者對“死亡稅率”的判斷是否完全準(zhǔn)確，而在于基于有關(guān)民企稅費負擔(dān)總體上較重、需要減稅降費這一上下共識，真正去落實減稅降費的改革，最后走向低稅模式為上策。

焦點八：如何看待美國候選總統(tǒng)特朗普提出要將企業(yè)所得稅由35%大幅削減至15%？這對美國的制造業(yè)競爭力有多大影響？

樊勇：大幅下降稅率肯定能提高企業(yè)競爭力，增加美國對全球投資的吸引力。但在美國，一個企業(yè)關(guān)鍵的成本不僅僅是稅收，還有人工成本、原材料，都在里面。美國它人工成本比較貴，制度運行成本也很高，比如勞工的福利保障，比如對環(huán)境的管制。原材料里面能源成本比較便宜，其他可能要貴一點。所以特朗普真的要減稅，出來的效果也是要看的，要從綜合成本進行評估。

胡怡建：特朗普是企業(yè)家出身，對企業(yè)可能比較感同身受，他認為經(jīng)濟要振興，企業(yè)要發(fā)展，肯定要減輕負擔(dān)。美國企業(yè)所得稅35%很高，他要降下來減輕企業(yè)負擔(dān)，振興經(jīng)濟，應(yīng)該說這個出發(fā)點肯定是沒問題的。但是也要看他有沒有減稅的條件。目前，美國的財政收入存在很大的壓力，如果大幅削減稅收這元，特朗普首先得想到辦法在其他方面進行彌補。

馮興元：低稅模式對個人和企業(yè)創(chuàng)收的正能量是不可估量的，對創(chuàng)新的推動力也是不可估量的。美國完全可以分步搞減稅。只要美國朝著這個方向切切實實走了一部，比較會發(fā)生一場全球低稅革命。美國搞的話，估計會維持對海外公司較高的所得稅，但是對國內(nèi)企業(yè)落實低稅模式。這是一石兩鳥，因為特朗普的還有一個目的就是促進制造業(yè)回流美國。美國的一些高支出是可以轉(zhuǎn)嫁的，比如軍事支出，以后其盟國要承擔(dān)更大的費用份額。我們學(xué)界應(yīng)該特別重視美國的動向。也要重視如何協(xié)助政府提出的減稅、降負、降成本的聯(lián)動政策。
本文來源：澎湃新聞網(wǎng)